שתי חברות הביטוח הגדולות בישראל — הראל והפניקס — מציעות מגוון רחב של מסלולי השקעה בפוליסות חיסכון. בהשוואה זו נבחן את המסלולים המובילים של כל חברה, נשווה תשואות ודמי ניהול, ונסקור את שיתופי הפעולה הבינלאומיים שמשפיעים על מגוון ההשקעות.
| קריטריון | הראל | הפניקס |
|---|---|---|
| מסלול מניות סחיר — תשואה שנתית | 58.27% | – |
| מסלול מניות — תשואה שנתית | 32.51% | 29.96% |
| מסלול מניות — תשואה 3 שנים (שנתית) | 21.65% | 22.58% |
| מסלול מניות — תשואה 5 שנים (שנתית) | 13.67% | 13.50% |
| מסלול מניות — דמי ניהול | 0.74% | 0.75% |
| מסלול מניות — נכסים מנוהלים | 4,598 מיליון ₪ | 6,202 מיליון ₪ |
| מסלול לבני 50-60 — תשואה שנתית | 16.82% | – |
| מסלול לבני 50-60 — דמי ניהול | 0.49% | – |
| מסלול אג"ח / אשראי — תשואה שנתית | – | -5.15% (Apollo אשראי ואג"ח) |
| מסלול אג"ח סחיר — תשואה שנתית | – | -7.48% |
נתונים: data.gov.il, תקופת דיווח פברואר 2026
הראל מציעה מסלולי השקעה מגוונים בפוליסות החיסכון. המסלול הבולט הוא הראל מניות סחיר, שהשיג תשואה שנתית של 58.27% בשנה האחרונה עם דמי ניהול של 0.74%. מסלול הראל מניות הציג תשואה שנתית של 32.51%, עם תשואה ממוצעת ל-3 שנים של 21.65% ותשואה ממוצעת ל-5 שנים של 13.67%.
למשקיעים מבוגרים יותר, הראל מסלול לבני 50 עד 60 מציע תשואה שנתית של 16.82% בדמי ניהול נמוכים יותר — 0.49% בלבד.
המסלול המוביל של הפניקס הוא הפניקס מניות, שהשיג תשואה שנתית של 29.96%, תשואת 3 שנים ממוצעת של 22.58% ותשואת 5 שנים ממוצעת של 13.50%. נכסי המסלול עומדים על 6,202 מיליון ₪ — גבוהים יותר מהמקביל של הראל.
לצד זאת, מסלולי האג"ח של הפניקס הציגו תשואות שליליות: הפניקס Apollo אשראי ואג"ח ירד ב-5.15% והפניקס אג"ח סחיר ירד ב-7.48%, עם דמי ניהול של 1.07% ו-0.59% בהתאמה.
| מסלול | תשואה שנה | תשואה 3 שנים (שנתית) | תשואה 5 שנים (שנתית) |
|---|---|---|---|
| הראל מניות סחיר | 58.27% | – | – |
| הראל מניות | 32.51% | 21.65% | 13.67% |
| הראל לבני 50-60 | 16.82% | – | – |
| הפניקס מניות | 29.96% | 22.58% | 13.50% |
| הפניקס Apollo אשראי ואג"ח | -5.15% | – | – |
| הפניקס אג"ח סחיר | -7.48% | – | – |
דמי הניהול של שתי החברות קרובים מאוד במסלולי המניות: 0.74% בהראל מול 0.75% בהפניקס. ההבדל המשמעותי נמצא במסלולים הייחודיים — מסלול הראל לבני 50-60 גובה רק 0.49%, בעוד מסלול הפניקס Apollo אשראי ואג"ח גובה 1.07%, הגבוה ביותר בהשוואה זו.
חשוב לזכור: דמי ניהול נמוכים אינם מבטיחים תשואה גבוהה, אך הם משפיעים ישירות על התשואה נטו לאורך זמן. מדריך מפורט על דמי ניהול ניתן למצוא בדמי ניהול בפוליסת חיסכון.
הראל משתפת פעולה עם Fidelity International, אחת מחברות ניהול ההשקעות הגדולות בעולם. שיתוף הפעולה מאפשר לחוסכים בהראל גישה לאסטרטגיות השקעה גלובליות ולמומחיות בניתוח חברות ושווקים בינלאומיים.
הפניקס פועלת בשיתוף עם BlackRock — מנהלת הנכסים הגדולה בעולם — וכן עם Apollo Global Management, המתמחה באשראי פרטי והשקעות אלטרנטיביות. מסלול הפניקס Apollo אשראי ואג"ח הוא תוצר ישיר של שיתוף פעולה זה, אם כי כפי שניתן לראות בנתונים, התשואה השנתית של המסלול עומדת על -5.15%.
להשוואה מקיפה של כל חברות הביטוח, ראו את המדריך 8 חברות ביטוח בפוליסת חיסכון. למדריך כללי על פוליסת חיסכון ב-2026, בקרו בפוליסת חיסכון 2026 — המדריך המלא.
נתוני התשואות ודמי הניהול מבוססים על דיווחי חברות הביטוח לרשות שוק ההון, כפי שפורסמו באתר data.gov.il. תקופת דיווח: פברואר 2026.
⚠️ תשואות עבר אינן מבטיחות תשואות עתידיות. אין באמור משום ייעוץ או המלצה לרכישת מוצר פיננסי כלשהו.
